Perché costituire una società a Mauritius?
Mauritius si è affermata come un centro finanziario internazionale di primo piano, offrendo un quadro giuridico solido, una fiscalità competitiva e un ambiente d'affari favorevole. Classificata tra le migliori destinazioni del continente africano dalla Banca Mondiale per la facilità di fare affari, Mauritius combina stabilità politica, quadro normativo trasparente e una rete eccezionale di convenzioni fiscali.
Il quadro legislativo mauriziano si basa principalmente sul Companies Act 2001, il Financial Services Act 2007 e i regolamenti della Financial Services Commission (FSC). Questa base giuridica, ispirata al diritto anglosassone e arricchita dal diritto civile francese, garantisce una sicurezza giuridica ottimale agli investitori internazionali. Mauritius è inoltre firmataria della Convenzione multilaterale dell'OCSE (MLI), membro del Global Forum sulla trasparenza fiscale e conforme alle raccomandazioni del GAFI in materia di lotta al riciclaggio di capitali.
Il paese offre un insieme di vantaggi difficilmente eguagliabili nella regione:
- Fiscalità attrattiva: aliquota d'imposta nominale del 15%, ridotta a circa il 3% effettivo per le GBC grazie all'esenzione dell'80% sui redditi di fonte estera (Foreign Tax Credit presunto)
- Assenza totale di tassazione sulle plusvalenze e di ritenuta alla fonte su dividendi, interessi e royalty in uscita
- Rete di 45 convenzioni contro la doppia imposizione in vigore (MRA, 2026), che copre Africa, Asia, Europa e Medio Oriente
- Libero rimpatrio degli utili e dei capitali, senza restrizioni valutarie né controllo dei movimenti di capitale
- Manodopera qualificata e bilingue (francese e inglese), familiare con le pratiche commerciali internazionali
- Membro della SADC e del COMESA, che offre un accesso preferenziale ai mercati regionali africani
- Fuso orario strategico (GMT+4), che consente una sovrapposizione con Africa, Europa e Asia
Da sapere: Mauritius non figura in alcuna lista nera fiscale internazionale (né quella dell'UE, né quella del GAFI). Il paese è stato rimosso dalla lista grigia del GAFI ed è riconosciuto come giurisdizione cooperativa e conforme agli standard di trasparenza.
Le principali strutture societarie a Mauritius
Il quadro giuridico mauriziano propone diversi tipi di strutture adatte alle esigenze degli investitori internazionali. Ogni struttura presenta caratteristiche fiscali, normative e operative specifiche. La scelta dipende dalla sua strategia fiscale, dai suoi mercati target, dalla sua necessità di accesso alle convenzioni fiscali e dal suo budget.
Global Business Company (GBC)
La Global Business Company è la struttura di punta per gli investitori internazionali che desiderano beneficiare delle convenzioni fiscali di Mauritius. Dotata di una Global Business Licence rilasciata dalla FSC, offre un'aliquota d'imposta effettiva di circa il 3% grazie al meccanismo del Foreign Tax Credit presunto (esenzione dell'80% sui redditi di fonte estera). La GBC è il veicolo ideale per le operazioni commerciali internazionali, il commercio, la consulenza, la detenzione di attivi e le holding di investimento.
Dalla riforma del 2019, la GBC ha sostituito le vecchie categorie GBC1 e GBC2. Deve dimostrare una sostanza economica reale a Mauritius: almeno due amministratori residenti, una sede sociale locale, decisioni di gestione prese da Mauritius e un personale proporzionale all'attività.
Authorised Company (AC)
L'Authorised Company è concepita per le attività puramente offshore, senza legame commerciale diretto con Mauritius. Esente da imposta sui redditi di fonte estera (0%), costituisce una soluzione economica per le strutture di detenzione, il commercio internazionale, l'e-commerce e le attività di consulenza a livello internazionale. In compenso, non ha accesso alle convenzioni fiscali e non può ottenere un certificato di residenza fiscale.
Strutture specializzate
Oltre a GBC e AC, Mauritius propone veicoli giuridici specializzati per esigenze specifiche:
Holding di investimento
Ottimizzazione della detenzione di attivi internazionali grazie alle convenzioni fiscali, 0% sulle plusvalenze e 0% di ritenuta alla fonte. Per saperne di più
Società offshore
Veicolo per le attività commerciali internazionali in una giurisdizione regolamentata e conforme agli standard OCSE. Per saperne di più
Protected Cell Company (PCC)
Struttura a celle protette per i fondi di investimento multi-strategia e l'assicurazione captive. Isolamento giuridico degli attivi tra le celle. Per saperne di più
Variable Capital Company (VCC)
Veicolo a capitale variabile per i fondi aperti: sottoscrizioni e riscatti flessibili al NAV senza procedura di modifica del capitale. Per saperne di più
Confronto tra le strutture
La scelta della struttura dipende da diversi fattori chiave: la sua strategia fiscale, i suoi mercati target, la sua necessità di accesso alle convenzioni fiscali e il suo budget. Ecco un confronto sintetico per aiutarla nella sua decisione. Per un'analisi comparativa approfondita tra le due strutture più comuni, consulti la nostra guida GBC o AC: come scegliere.
| Criterio | GBC | AC | PCC | VCC |
|---|---|---|---|---|
| Aliquota effettiva | ~3% | 0% | ~3% | ~3% |
| Accesso DTA | Sì | No | Sì | Sì |
| Capitale minimo | Nessuno | Nessuno | Variabile | Variabile |
| Amministratori residenti | 2 min. | Non richiesto | 2 min. | 2 min. |
| Tempi di costituzione | 2-4 sett. | 1-2 sett. | 4-8 sett. | 4-8 sett. |
| Costo annuale | 3.000-6.000+ $ | 1.500-3.000+ $ | 5.000-10.000+ $ | 5.000-10.000+ $ |
| Licenza FSC | Sì | Sì | Sì | Sì |
| Revisione annuale | Obbligatoria | Alleggerita | Obbligatoria | Obbligatoria |
| Uso principale | Commercio, consulenza, holding | Offshore, commercio | Fondi, assicurazione | Fondi aperti |
Le fasi di costituzione di una società a Mauritius
La costituzione di una società a Mauritius segue un processo strutturato, disciplinato dalla FSC e dal Registrar of Companies. Ecco le grandi fasi del percorso, dettagliate nella nostra guida alle procedure.
-
Scelta della struttura giuridica
Analisi del suo progetto, degli obiettivi fiscali e dei mercati target per selezionare il veicolo ottimale (GBC, AC, PCC, VCC). Consulti il nostro confronto GBC vs AC per orientarla.
-
Selezione della management company
Designazione di una management company autorizzata dalla FSC per gestire le procedure di costituzione e amministrazione. Questo intermediario è obbligatorio per ogni GBC o AC.
-
Due diligence e KYC
Raccolta dei documenti d'identità (passaporti certificati), giustificativi di domicilio, referenze bancarie, business plan e informazioni sui titolari effettivi (UBO).
-
Costituzione e licenza FSC
Deposito dei documenti costitutivi presso il Registrar of Companies e richiesta di licenza (Global Business Licence o AC Licence) presso la FSC.
-
Apertura del conto bancario
Apertura di un conto multi-valuta presso una banca mauriziana (MCB, SBM, AfrAsia, ecc.). Tempi: 2-6 settimane.
-
Sede legale e sostanza economica
Predisposizione della sede sociale e dei requisiti di sostanza. Nomina del revisore, registrazione fiscale (TAN) e ottenimento del certificato di residenza fiscale (TRC) per le GBC.
Costi e budget previsionale
Il budget di costituzione e mantenimento di una società a Mauritius varia a seconda della struttura scelta e della complessità delle sue operazioni. I costi si suddividono in spese di costituzione (pagate una sola volta) e in spese ricorrenti annuali (licenza FSC, management company, contabilità, revisione, sede legale). Consulti la nostra guida dettagliata ai costi per stabilire il suo budget previsionale.
| Voce di spesa | GBC (USD) | AC (USD) |
|---|---|---|
| Spese di costituzione (una tantum) | 1.500 – 3.000 | 800 – 1.500 |
| Licenza FSC annuale | 500 – 1.500 | 250 – 500 |
| Agente registrato / Management company | 1.500 – 3.500 | 800 – 1.500 |
| Contabilità e revisione | 1.500 – 3.000 | 500 – 1.500 |
| Sede legale | 500 – 1.500 | 300 – 800 |
| Totale annuale stimato | 3.000 – 6.000+ | 1.500 – 3.000+ |
Consiglio di budget: numerose management company propongono pacchetti tutto incluso che coprono la costituzione, la licenza, la sede legale e l'amministrazione corrente. Confronti diverse offerte e negozi un pacchetto adatto alle sue esigenze. Utilizzi il nostro simulatore fiscale interattivo per stimare il suo carico fiscale, o il nostro comparatore GBC vs AC online per identificare la struttura ottimale.
Fiscalità: le cifre chiave
La fiscalità mauriziana è uno dei principali punti di forza del paese per gli investitori internazionali. Per un'analisi completa, consulti la nostra guida completa alla fiscalità mauriziana. Il sistema si basa sull'Income Tax Act ed è amministrato dalla Mauritius Revenue Authority (MRA). Ecco le aliquote ed esenzioni in vigore.
| Imposta / Tassa | Aliquota |
|---|---|
| Imposta sulle società (nominale) | 15% |
| Aliquota effettiva GBC (dopo esenzione 80%) | ~3% |
| Imposta AC su redditi offshore | 0% |
| Imposta sulle plusvalenze | 0% |
| Ritenuta alla fonte sui dividendi | 0% |
| Ritenuta alla fonte sugli interessi | 0% |
| Ritenuta alla fonte sulle royalty | 0% |
| Imposta di successione | 0% |
| IVA | 15% (solo su attività locali) |
Il vantaggio delle convenzioni fiscali
Grazie alle sue 45 convenzioni contro la doppia imposizione in vigore (MRA, 2026), Mauritius consente di ridurre significativamente le ritenute alla fonte su dividendi, interessi e royalty provenienti da paesi partner (India, Sudafrica, Cina, Francia, Regno Unito, Singapore, Kenya, ecc.). Si tratta di un vantaggio decisivo per le holding e le società che operano in Africa e in Asia.
Settori di attività ammissibili
Mauritius accoglie gli investitori in numerosi settori di attività. Alcune attività richiedono licenze specifiche oltre alla Global Business Licence o all'AC Licence. Ecco gli ambiti più rappresentati.
Servizi finanziari
Gestione di fondi, brokeraggio, consulenza in investimenti, fintech, assicurazione captive. Licenze specifiche FSC richieste.
Commercio internazionale
Import-export, trading di materie prime, intermediazione commerciale. Freeport disponibile per le operazioni di transito.
Tecnologie e IT
Sviluppo software, SaaS, e-commerce, cybersicurezza, BPO. Cybercity di Ebene come hub tecnologico.
Consulenza e servizi
Management consulting, servizi legali e contabili, ingegneria, formazione internazionale.
Holding e investimenti
Detenzione di partecipazioni, private equity, venture capital, family office, proprietà intellettuale.
Immobiliare e patrimonio
Holding immobiliare internazionale, gestione patrimoniale, fondi immobiliari, REIT.
Mauritius, porta d'accesso verso l'Africa
Mauritius si è affermata come la prima piattaforma di investimento verso il continente africano. Membro della SADC (Southern African Development Community) e del COMESA (Common Market for Eastern and Southern Africa), Mauritius offre un accesso privilegiato a un mercato di oltre un miliardo di consumatori.
Le convenzioni fiscali con numerosi paesi africani (Sudafrica, Botswana, Kenya, Madagascar, Mozambico, Namibia, Uganda, Ruanda, Senegal, Zambia, Zimbabwe) consentono di ridurre l'onere fiscale sugli investimenti transfrontalieri. I trattati bilaterali di investimento (BIT) offrono una protezione giuridica supplementare agli investitori.
La manodopera mauriziana, bilingue francese-inglese, è anche un punto di forza per le imprese che puntano sia all'Africa francofona che a quella anglofona. Se sta valutando di trasferirsi a Mauritius, le procedure sono semplificate per gli investitori. Il fuso orario GMT+4 consente una sovrapposizione con gli orari di lavoro europei e asiatici.
Conformità e trasparenza internazionale
Mauritius ha notevolmente rafforzato il proprio quadro di conformità negli ultimi anni, posizionandosi come giurisdizione esemplare in materia di trasparenza:
- OCSE e Global Forum: Mauritius è membro del Global Forum sulla trasparenza e lo scambio di informazioni fiscali, con una valutazione "ampiamente conforme"
- Common Reporting Standard (CRS): scambio automatico di informazioni fiscali con oltre 100 giurisdizioni partner
- GAFI: rimozione dalla lista grigia nel 2021, riconosciuta per il rafforzamento del proprio quadro AML/CFT
- Convenzione MLI dell'OCSE: firmata da Mauritius, che integra le misure anti-BEPS nelle convenzioni fiscali
- FATCA: accordo intergovernativo con gli Stati Uniti per lo scambio di informazioni sui conti detenuti da US persons
- Registro dei titolari effettivi: identificazione e dichiarazione obbligatoria degli Ultimate Beneficial Owners (UBO) presso la FSC
Assistenza e prossime tappe
La costituzione di una società a Mauritius richiede un'analisi approfondita del suo progetto per identificare la struttura ottimale. I nostri esperti la accompagnano in ogni fase, dallo studio di fattibilità all'operatività della sua struttura.
Per approfondire la sua riflessione, consulti le nostre guide tematiche:
Strutture giuridiche
Guida completa GBC | Guida completa AC | Confronto GBC vs AC
Strutture specializzate
Aspetti pratici
Procedure di costituzione | Costi e budget | Conto bancario | Sede legale
Le informazioni presentate in questa pagina sono fornite a titolo indicativo e non costituiscono una consulenza legale o fiscale. La legislazione mauriziana evolve regolarmente. Le raccomandiamo di consultare un professionista qualificato per qualsiasi decisione relativa alla costituzione di società a Mauritius.